【黄金收盘】美联储会议纪要释放一重要信号 黄金触及四个月高位回落 美元和美债收益率在美联储会议纪要计划后走高

基本消息面

周三(5月19日)，现货黄金从稍早触及的逾四个月高位回落，因美元和美国国债收益率在美联储会议纪要显示美联储可能更接近讨论缩减购债计划后走高。

现货黄金收报1869.62美元/盎司，上涨0.18美元或0.01%，盘中触及1月8日以来的最高水平1890.10美元/盎司，最低触及1852.09美元/盎司。

COMEX 6月黄金期货收涨0.7%，报1881.50美元/盎司。

美联储会议纪要显示，一些美联储官员似乎已准备基于经济复苏的持续快速进展，开始考虑改变货币政策。

会议纪要称，“多位与会者建议，如果经济继续朝着委员会的目标快速进展，在未来会议的某个时刻开始讨论调整资产购买步伐的计划可能是合适的。”

“金价波动剧烈，在市场对央行利率的讨论不休中反弹近40美元，而随后公布的美联储会议纪要表明'一些参与者'建议，如果经济继续快速发展，讨论削减购债规模可能是合适的，” BMO金属衍生品交易主管Tai Wong表示。

他表示:“尽管距离美联储的调整还有数月时间，但市场已显示出对美联储变动的敏感性。新的短期区间是1850美元至1890美元。”

指标美国国债收益率跳升至近一周高位，增加了持有黄金的机会成本，而美元指数在美联储会议纪要公布后从近三个月低点反弹。

基本面利多因素

1.周三，比特币的抛售加速，一度大跌逾30%至近3万美元，遭遇自去年3月以来最糟糕的一天。这也标志着比特币从4月中旬创下的64829.14美元的纪录高点回落了近3.5万美元。有分析称，大型机构投资者正在离开比特币，转向黄金。

2.美国股市大幅下跌，原因是人们担心通胀加剧和一些国家的新冠疫情重燃。恐慌指数一度飙升20%。随着市场恐慌情绪加剧，黄金获得避险资金支撑。

基本面利空因素

1.美联储4月货币政策会议纪要显示，随着美国经济动能增强，该委员会开始谈论收紧当前货币政策的问题。会议纪要称，“多位与会者建议，如果经济继续朝着委员会的目标快速进展，在未来会议的某个时刻开始讨论调整资产购买步伐的计划可能是合适的。”削减购债规模将推升美元，降低对黄金的需求。

2.衡量美元兑六种货币汇率的美元指数收盘上涨0.39%，至90.19，盘中最高触及90.29。美元上涨令以美元计价的黄金承压。

3.美国10年期国债收益率小幅上涨4个基点至1.678%，收益率上涨增加了持有无息黄金的机会成本。

后市展望

1.“从技术上讲，黄金市场似乎要屡创新高。对通胀的预期也是大局的一部分，”RJO Futures高级商品经纪人Daniel Pavilonis表示。1900美元这一点位是金价的中线，可能为金价向1970美元的上涨打开大门。“我们在1861美元突破了下行趋势。只要我们保持在这一水平之上，下一个目标价将瞄准1970美元，我们还将有机会涨向2089美元，”Pavilonis说。

2.随着加密货币试图从大规模抛售中恢复，摩根大通(JPMorgan)报告称，大型机构投资者正在离开比特币，转向黄金。这是去年首次发现的一个主要趋势的逆转，今年第一季度非常突出，当时比特币带走了传统上用于黄金等避险资产的大量资金流动。

3.荷兰银行高级贵金属策略师Georgette Boele在周三的一份报告中重申，她对金价的均价预估为1771美元左右，2022年金价均价将跌至1600美元。Boele补充称，尽管金价已突破200日移动均线，但随着美国经济复苏动能继续增强，金价可能面临困境。“我们仍然认为黄金并不便宜，需要更多地平仓。这是基于我们的看法，即美元将在强劲的美国经济和美国实际收益率复苏的基础上温和上涨。”

下一交易日重点关注

09:30 澳大利亚4月季调后失业率

14:00 德国4月PPI月率

16:00 欧元区3月季调后经常帐

19:50 欧洲央行行长拉加德发表讲话

20:30 美国至5月15日当周初请失业金人数、美国5月费城联储制造业指数

22:00 美国4月谘商会领先指标月率

23:00 加拿大央行行长麦克勒姆召开新闻发布会